設計咨詢行業處于建筑產業鏈前端,包括勘察、設計、咨詢等多種業務。由國 務院相關部門及地方政府對口職能部門以“條、塊結合”的方式管理,被人為 拆分為多個互相隔斷的子行業。根據住建部等相關部門的規定,總共細分為 21 個子行業,包括鐵路、公路、建筑、市政、水利、電力等,各細分行業各自隔 斷,競爭格局差異較大。獨有的資質體系又為各子行業之間又建立了一道壁壘, 21 個子行業有勘察、設計、咨詢的不同資質,每種資質分為甲級、乙級、丙級 等多種等級,招投標上規定了資質等級等市場準入制度。全國有超過 23000 家 企業,行業分散。
我國設計院期初多是事業單位,先后完成了企業制、產權多元化改革后,逐步 走向市場化。全球最大工程設計企業 AECOM 和 FLUOR 公司的發展歷程都主 要依托于不斷的外延拓展,通過跨行業的產業鏈延伸和跨區域的并購整合,在 業務領域不斷延伸,經營范圍不斷擴大。當前我國龍頭企業設計咨詢企業資質 不斷完善,擁有綜合甲級資質的企業可全行業開展業務,行業壁壘逐步打破。 收費水平與發達國家相比還普遍較低,存在較大提升空間。設計企業近年來迎 來上市高峰,目前總計已經有 20 多家上市公司,多以區域性龍頭為主,未來有 望實現從“區域化”走向“全國化”,打破地域壁壘。策鼓勵全過程服務,也有 望實現產業鏈的進一步延伸。重點推薦低估值的區域龍頭:蘇交科、中設集團、 勘設股份、華建集團等。
位于產業鏈前端,行業分散,龍頭市占率低
工程勘察設計咨詢行業在國外統稱為“工程咨詢業”,我國因為歷史原因,被拆 分為勘察設計、工程咨詢、工程管理等多個細分領域,至今沒有統一的行業稱 謂,我們在本文中統一簡稱為“設計咨詢”行業。
工程始于設計咨詢,設計咨詢貫穿整個工程
從建(jian)筑行(xing)業分工(gong)來看(kan),設(she)計(ji)咨詢行(xing)業處(chu)在行(xing)業前端。當有投資建(jian)設(she)時,首(shou)先會 開(kai)展勘察、設(she)計(ji)及咨詢工(gong)作,然后按設(she)計(ji)圖紙等開(kai)展施工(gong)建(jian)設(she)。